双硕获利夯 外资调升目标价
Helan 2013-03-07 08:42
华硕（2357）、和硕（4938）等「双硕」法说会营运展望不赖，昨（6）日同步吸引外资法人调升目标价，多头论者分别上调至400与50元以上，今年每股获利分别上看32元与4元。
不过，双硕昨天股价因短线涨多分别下跌2.39％与2.36％，跌幅不轻，欧系外资券商分析师指出，涨多回调修正实属必然，但国际机构投资人未来在PC族群绕了一圈后，还是会发现今年具成长性的双硕是较佳的投资标的。
如将华硕投资评等调降至「中立」的瑞信证券科技产业分析师武光明认为，上半年因处于产品转型期、致使每股获利已无太大调升空间，目标价仍维持380元不变。
华硕研发实力优势在智能型手机、平板计算机、NB等产品变化过程中，发挥得淋漓尽致，只要这项领先竞争对手的优势能够持续下去，股价就不会寂寞，将目标价进一步调升至407元。
昨天出炉外资券商研究报告，共7家调升华硕目标价，最高为港商里昂证券440元；至于被港商野村证券喻为「今年PC族群黑马」的和硕，则有4家调升目标价，最高为摩根士丹利证券的53元（野村证券也给予53元目标价）。
摩根士丹利证券科技产业分析师陈星嘉指出，在iPad mini出货量持续扩大、低价iPhone开始推出后，和硕获利回温速度就会加快。
这从第一季营收虽较第四季下滑、营益率预估值0.6％却较第四季0.3％大幅扬升就可看得出来，因为第一季iPad mini出货增加、改变产品组合。
据麦格理资本证券科技产业分析师张家福了解，在鸿海积极强化iPhone5S组装能力下，和硕将成为iPad mini主要组装伙伴；更甚者，和硕占整体iPhone组装比重预估将从去年不到10％大幅攀升至今年的超过20％。
